普通人投资理财，看这篇就够了

劝你理财！

我们来算一笔账。

今天你找银行借100万，期限30年，总共还200万，也就是每月连本带息5500块钱。你愿不愿意？

正确答案是立即同意。你从银行贷款100万，实际上是你占便宜了。难道银行是傻子吗？专门做慈善？其实银行也没有吃亏，因为银行不用考虑通货膨胀，而只需考虑利息差的大小。

为什么呢？因为银行借给你的钱，其实都是储户在银行的存款，也就等于是储户借给银行的。不是自己的钱，银行没有义务替储户考虑资产的保值增值，只要有足够的利息差就行。

那么是谁吃亏了呢？把钱借给银行的人，也就是储户们。

一般来说每年通货膨胀率为8%左右，2020年因疫情影响而带来的央行大水漫灌，导致2020年实际通货膨胀率大致为12%。直观的说，保守些按照8%的通胀率来计算，2020年100万人民币的购买力，在十年后相当于今天的46万，二十年后相当于今天的23万，三十年后相当于今天的8万。三十年贬值92%！

所以有一句话说：房贷，是你的一生中社会给你的最大的福利。

你不理财、财不理你。你理不理？

要开始理财，首先需要了解的就是金融市场上都有哪些投资手段和投资产品，它们的类别、风险、以及收益率。

大致归纳一下，可以分为1. 银行，2. 证券，3. 保险，4. 信托，5. 另类投资。

一、银行。

当下银行存款年利率普遍为1.02%左右，30万以上的大额存单，年利率也仅为3.8%~4.2%。余额宝、现金宝、活期宝等宝宝类货币基金，年化收益率为1.07~2.35%。

各种银行理财产品，说白了只有两种：结构化存款，固定收益产品。银行所有产品，出传统存款外，其他产品都不是保本保息。

另外要说明的是，基金产品银行都是代销，法律明确规定银行不能发行基金产品，银行都是通过投资成立资管子公司来发售基金的。

二、证券。

证券公司主要提供三种投资方式：期货、股票、基金、固收。

期货我们先不讨论，因为如果你的投资认识和水平，已经到了足够讨论期货的时候，你也就不用再看这篇文字了。

我们来说说股票。通过我的一些统计，统计对象为2015年开通账户开始炒股的股民，跟踪统计时间截至到2020年10月。统计如下：100人平均资产为20.86万，其中有22人账户显示盈利，其余78人为亏损。

也就是说，普通人炒股，100个人里面有两个人赚翻倍，有五个人的赚50%以上，有二成的人赚钱，有三成的人赚个寂寞，有一半的人赔掉一半。

你还想炒股？你觉得自己比人家专业机构几百人的团队还强？你觉得自己信息获取和反应速度能强过专门的分析师和企业驻点调研员？更别说人家还能玩儿定向增发和一级市场投资还有内幕交易呢。

所以，既然打不过机构，索性就把机构变成自己人，加入他们。这就是基金。

基金按投资方向分为五类：货币型基金、债券型基金、指数型基金、混合型基金、股票型基金，风险由低到高，收益也是由低到高。按投资期限分为两类：开放型和封闭型。特别些的还有LOF、FOF、ETF。

基金这个东西，不是买不买的问题，而是买什么、怎么买的问题。钱多钱少也不是问题，而是不管多少都要有长久的、可行的规划的问题。

比如：假设你每周定投一次，每月投600元，五年投了3万6，盈利5万4不是什么高收益，到时你就有10万块了。每月投600，五年后就有10万的可支配资金，你干不干？

再比如：巴菲特老爷子一直教育你，要相信复利的力量。老爷子自己说他目前的资产，绝大多数都是六十岁以后获得的。靠的是什么？就是复利的力量！

按照本金10万块钱，每年获取中国A股市场平均收益率年化12.5%来计算，10年后你会有324732.10元！20年后是1054509.38元！30年后就是3424330.50元！看到没有？这就是复利的威力，财富指数性的增长！

三、保险。

买保险就是跟保险公司对赌，摆上赌桌的赌注就是意外、健康和金钱。赌的就是你能不能承受的起疾病和意外带来的风险，输不起就买保险，输的起买了也没啥大用。

对普通人来说，有且只有两种保险必须要买：重疾险和意外险。其他什么年金、教育、养老等等，这些都是分红型或返现型，都没任何价值。

比如教育金保险，它属于分红型产品，所以合同里肯定有一句“保单红利是不保证的”。而且分红型保险实际定价利率普遍在2.5%-3%左右，所以，无论业务员怎样给你展示高的利率，都没什么卵用，保险公司早就暗中算计好了。另外，如果看上了教育金保险的豁免功能，还不如直接给自己配置一份定期寿险，保障20年，保额50万来的有效。

简单来说，所有返现和分红型保险都是垃圾，想要强制储蓄和分红功能，五年定存都比它们强。保险里值得买的只有：重疾险、意外险、财产险。

四、信托。

信托这个品种门槛比较高，不是一般人能玩得起的，所以现在就不细谈了。提一句，如果资产几千万上亿了，买个家庭信托还是很有必要的。

五、另类投资

艺术品、古董、收藏品、黄金、邮票、茅台酒、爱马仕包包......这些有价值的、能长期保存的、能增值的东西，买了都算投资。但我在这儿向说说另一个东西——住宅房产。

房价这个词，已经被各路人马翻来覆去的讨论了无数次，无外乎两种观点：房价还得涨和房价马上跌。

我是赞同第一种的。

1987年，北京平均房价1750元/m，平均工资：221元/月，房价工资比为：7.91。2017年北京平均房价：67951元/m，平均工资：9942元/月，房价工资比为：6.83。20年来，从人均购买力上讲，北京的房价实际呈下跌趋势。并且这还没有算上通货膨胀率，如果将此计算在内，北京的房跌的更猛。还有，20年前，还没有房贷这种金融产品，这就意味着买商品房必须是全款交易。也就是说，北京一套100平的商品房，必须要拿出17万现金！而当时你的平均工资才200多元。所以说现在房价高吗？一点都不高。

按照国家统计局给出的新建房子的大致面积来估算，从1998年到2016年这几十年里，新建商品房的竣工面积累计大约是9,797,340,000平方米，我国的一般商品房建造遵循的是70%的90平米的房子原则，参照这个户型面积核算下来，截止2016年，我国的房子应该是9797.34万套。看得出来这个数字比起14亿人口来说，确实太少了。

我们看看全国户籍人口最多的10大城市，再来说房地产市场“泡沫论”。

第10名，武汉市，户籍人口近930万，按照国家小康生活的住房标准：武汉市的城市居民住房面积最少应该在3.534亿平方米，商业配套面积最少应该保持在2500万平方米。

第9名，广州市，户籍人口约950万，按照国家小康生活的住房标准：广州市的城市居民住房面积最少应该在3.61亿平方米，商业配套面积最少应该保持在2660万平方米。

第8名，哈尔滨市，户籍人口约960万，按照国家小康生活的住房标准：哈尔滨市的城市居民住房面积最少应该在3.648亿平方米，商业配套面积最少应该保持在2688万平方米。

第7名，石家庄市，户籍人口超过980万，按照国家小康生活的住房标准：石家庄市的城市居民住房面积最少应该在3.724亿平方米，商业配套面积最少应该保持在2744万平方米。

第6名，西安市，籍人口约990万，按照国家小康生活的住房标准：西安市的城市居民住房面积最少应该在3.762亿平方米，商业配套面积最少应该保持在2772万平方米。

第5名，天津市，户籍人口近1100万，按照国家小康生活的住房标准：天津市的城市居民住房面积最少应该在4.18亿平方米，商业配套面积最少应该保持在3080万平方米。

第4名，北京市，户籍人口近1380万，按照国家小康生活的住房标准：北京市的城市居民住房面积最少应该在5.244亿平方米，商业配套面积最少应该保持在3860万平方米。

第3名，上海市，户籍人口超过1460万，按照国家小康生活的住房标准：上海市的城市居民住房面积最少应该在5.548亿平方米，商业配套面积最少应该保持在4088万平方米。

第2名，成都市，户籍人口近1480万，按照国家小康生活的住房标准：成都市的城市居民住房面积最少应该在5.624亿平方米，商业配套面积最少应该保持在4144万平方米。

第1名，重庆市，户籍人口超过3400万，按照国家小康生活的住房标准：重庆市的城市居民住房面积最少应该在12.92亿平方米，商业配套面积最少应该保持在9520万平方米。

根据国家制订小康生活标准，城镇居民人均住房面积最低应该保持在38平方米/人。按照国际惯例，欧美地区城镇居民商业配套面积不低于1.8-2.5平方米/人，中国城镇居民商业配套面积不低于2.0-3.6平方米/人。

因此，请教专家：根据上述数据，中国哪座城市能够达到这个标准？

更不用说中国城镇化率仅66%，距离发达国家或地区城镇化率90%及以上的指标还有比遥远更遥远的距离。因为，千万不要忘记了，中国城镇化率的起算指标是37%，从1978年开始至今的42年，中国城镇化率实质上仅提升了29%，平均每年0.007%不到。

别拿人人有房住来说话，我们在讨论住房的时候，可没算上70、80年代单位分配的40~60平米的老式住宅楼，也没算上农村自建房。除了特别原因和被迫无奈，谁愿意买老破小？现在住老破小的，哪个不想改善一下？更别说还有9亿人住在农村，还没有实现城镇化，难道他们都想永远留在农村？

也就是中国，人们对自有住房的执念，才导致了对房价的敏感。事实上，从世界范围来看，尤其是发达国家，解决住房问题的核心手段，是靠私人出租房和国家公租房。我们常说的房价，也就是商品房价格，它是商品，而且是占用大量公共资源的稀缺品，本来就不应该是大多数人都能买得起的，不管这有多难接受，是不是政治正确。欧美发达国家，自有住房率普遍在20%以下，也就是美国地广人稀，自有住房率能达到40%左右，但在美国东西海岸发达地区，城市自有住房率还不到15%。

按照发达国家来看，以后的趋势就是租房的人越来越多，相关法律和政策越来越完善，国家保障性公租房、廉租房越来越多，房价越来越高直到80%的人买不起。到那个时候，房价也会趋于平稳，去掉金融属性，租金收益率也从现在的0.8~1.2%提高到4~6%，城镇化也基本完成，达到85~95%，社会观念扭转，不再执着于自有房产，社会购买力极大释放，经济三驾马车之一的消费才能真正加速向前。

普通人都能用到的五类投资渠道，银行、证券、保险、信托、另类投资，到此已经一一介绍了一遍。说完这么多，你还不赶紧做规划，那就别怪时代的车轮滚滚向前，把你碾进土里了。有了想法，就要实践，赶紧去找找专业的投顾，做一个自己的投资规划吧！