外媒:台积电拟扩大在美建厂计划

上月15日，在一片传言声中，TSMC终于正式宣布，将计划在美国亚利桑那州设立一家5纳米先进晶圆厂。预计明年开工，2024年开始量产，月产能2万片。这座工厂将耗资约120亿美元。在中美竞争中，TSMC无疑处于两难境地。TSMC是世界上最大的芯片制造商，拥有世界上最先进的芯片生产技术。TSMC的市值甚至超过了美国芯片巨头英特尔。现在TSMC市值2688亿美元，英特尔市值2672亿美元。TSMC是世界上第一个成功量产7nm工艺芯片的国家，也是世界上第一个量产5G移动网络芯片的专业集成电路制造商，几乎占全球5G芯片订单的90%。TSMC近50%的收入来自智能手机芯片，高性能计算占30%，物联网占9%，汽车电子占4%，消费电子占5%。

公告一出，市场认为此举将对台湾省半导体产业造成冲击。先进制造技术可能的外流，美国本土的人才能否满足生产线的需求，甚至相关的供应链都成为外界的声音。今天，TSMC董事长刘德音在股东大会上解释了他对在美国设厂计划的疑虑。

地点已经定了！只有补贴政策的细节

“补贴确实是影响TSMC决策的一个重要因素，”刘德音说。目前在美国设厂只有一步之遥，连在亚利桑那州的选址都在规划中。目前，这取决于美国联邦政府和州政府是否能为去海外设厂的TSMC提供优惠的补贴政策援助。他强调，如果补贴政策能确保生产和其他相关成本之间的差距缩小，就意味着毛利率与目前公司整体相差不远，肯定能为TSMC赚钱。

RD科技植根于台湾省

担心外部技术外流，刘德音强调，先进制造工艺的技术研发绝对是“扎根台湾省！但是，看着中国每年只有200多名博士毕业生的现状，他不仅担心在5G和AI的趋势驱动下，人才缺口能否填补。

因此，以技术为导向的TSMC在美国设厂的主要动机是与这些世界级的顶尖人才合作。10年后，刘德音希望通过这样的布局，及时了解未来10年半导体行业需要的技术和发展。他说，这样的计划符合公司整体利益。

此外，美国市场的收入约占比约达TSMC的60%。在拥有大量美国客户的前提下，在美国设厂可以更贴近当地客户，帮助他们获得更好的商业用途的服务，达到客户信任的目的。刘德音透露，目前洽谈的美国客户都是商业客户，不直接和军方做生意，但大部分都是商业产品的应用。只有这样，晶圆厂的蛋糕才能做大。

自然条件和产业链完整是留在亚利桑那州的主要原因。

你为什么留在亚利桑那州？刘德音说，当地不仅是美国东西海岸年轻人向往的地方，从家家户户都有游泳池就可以发现，当地有丰富的水资源；此外，低电价和100%的绿色电力对TSMC来说也是一个有利的自然条件，因为它有许多要求碳足迹的客户。不仅如此，亚利桑那州可以说是半导体产业的聚居地，包括英特尔、艾克尔科技等。都在这里设厂，相关供应链的完整性也是吸引TSMC落户这里的原因。

除了在美国设厂，TSMC还将带领相关供应链的下游制造商，包括封装测试、设备和材料，进攻美国。刘德音笑着说，和下游厂商交流的时候，才发现他们其实很有冒险精神。他们认为，即使有相关的本地供应链，他们相信他们的实力不仅可以成为TSMC的供应链，还可以打入本地市场，与TSMC共创双赢。

对此，台湾省立经济研究所分析师刘佩珍表示，这样的团战不仅可以产生集群效应，还可以将半导体的竞争优势延伸到美国本土，不仅可以巩固美国市场，还可以赢得更多美国客户的订单。

除了对华为的影响，还要关注AI芯片企业的影响。

TSMC董事长刘德音表示:在美国建厂是权宜之计。虽然还没决定，但如果计划成型，核心技术还是留在台湾省。

目前美国虽然主要制裁华为，但不可否认的是，先从晶圆厂说起，再谈TSMC在美国建厂，也会影响到TSMC的其他中国客户，比如AI芯片公司寒武纪。

我们都知道2018年寒武纪的终端AI芯片1M采用了TSMC的7nm工艺。虽然寒武纪最大的客户华为已经自己做了AI芯片，也没有采购寒武纪1M等系列的芯片，但是寒武纪的营收已经大减。但目前正处于寒武纪上市的关键节点。如果供应链出现重大问题，会给寒武纪上市、客户、企业发展带来难以预料的负面影响。

由此看来，除了寒武纪、地平线、商汤科技、能、云知声等人工智能芯片企业，如果采用更高的纳米技术，也可能受到影响。阿里巴巴、华为等这些AI芯片公司都参与了投资。

你觉得怎么样？欢迎发表你的看法和意见。